Trh stále roste, nebo se dostává do fáze konsolidace?
Konec roku 2025, trh kryptoměn musí čelit důležitým otázkám, které investoři po celém světě zvedají - je tento býčí trh už u konce, nebo stále pokračuje? Po tom, co Bitcoin dosáhl historického maxima, se od té doby ustálil 🧐 mnozí odborníci tvrdí, že to může být pouze "zdravá konsolidace" (healthy consolidation) před dalším dlouhým vzestupem, není to konec býčího cyklu. Klíčovým bodem je situace velkých institucionálních investorů, kteří se v poslední době více angažují na trhu kryptoměn, což může být důležitý faktor pro dlouhodobý vzestup až do roku 2026.
Současné signály trhu: je trh stabilní?
- Bitcoin se drží na úrovni $100,000: Cena BTC se obchoduje v rozmezí $95,000–$110,000, s tlakem od prodejců na krátkodobém horizontu, ale stále existuje podpora od dlouhodobých investorů a institucí.
- Odliv z ETF: Na začátku března bylo více než 1,3 miliardy dolarů odtaženo z Bitcoin Spot ETF, což signalizuje znepokojení investorů na krátkodobém horizontu.
- Index strachu a chamtivosti: Trh vstoupil do zóny "extrémního strachu", což naznačuje, že drobní investoři jsou ve stavu paniky, ale pro staré investory by to mohlo být příležitostí k nákupu.
- Říjen poprvé v 6 letech: Bitcoin klesl o 4 % v říjnu, což je v rozporu s historickým vzorem, ale analytici to považují za korekci.
Vliv instituce, která mění hru
1. Bitcoin ETF a investice institucí
Zahájení Bitcoin Spot ETF ve Spojených státech amerických je významný milník, řízený BlackRock IBIT ETF s podílem na trhu 61,4 %, s aktivy téměř 100 miliard a ziskem 244,5 milionů v prvním roce, fond investic s důvěrou, spravovaný firmou s certifikovaným zajištěním, a firma zajišťující přístup ke kryptoměnám se stává jednodušší přes pravidla, která jsou zavedena.
2. Investice do infrastrukturního rozvoje
Instituce se nezaměřují pouze na nákup, ale investují do celého ekosystému – správy aktiv (custody), tokenizace, cross-chain a scaling řešení, jako například Mastercard, které koupily Zero Hash za hodnotu 1,5–2,0 miliardy, ukazuje, že instituce jsou stále zaměřeny na blockchain i přes volatilitu trhu.
3. Tokenizace reálných aktiv (RWA)
Trh RWA má aktuální hodnotu 33,91 miliard a očekává se, že v roce 2030 dosáhne hodnoty 16 miliard (nárůst 47,000 %). BlackRock BUIDL Fund má aktiva 2,9 miliardy a standard ERC-7943 pomáhá vytvářet jasná pravidla, což zvyšuje důvěru institucí.
4. Schválení ETF vzrůstá.
SEC prodlužuje schvalovací proces z 270 dnů na pouhých 75 dnů, což by mohlo vést k novým ETF vstupujícím na trh, zahrnujícím nejen Bitcoin, ale také Ethereum, Solana, XRP a Cardano.
Signály, které naznačují, že cyklus ještě neskončil
Dlouhodobé investice
Investice od institucionálních investorů často trvá mnoho let, neodpovídá každodennímu kolísání, což odlišuje dlouhodobé investory, což činí trh stabilnějším.
Analýza nabídky
Dlouhodobí držitelé (LTH) a instituce stále akumulují, čímž vytvářejí cenové úrovně nad $100,000, přestože na krátkodobém horizontu je prodejní tlak.
Inovace a skutečná užitečnost
Investice do infrastruktury, řešení škálování a skutečné aplikace, které činí tento cyklus ne jen o získávání zisku, ale i o budování základů pro skutečné využití.
Odhady odborníků
Analytici předpovídají, že Bitcoin se bude obchodovat v rozmezí $100,000–$135,000 na konci roku 2025 a možná až $140,000 v roce 2026. Michael Saylor, CEO MicroStrategy, stále věří, že BTC by mohl dosáhnout až $150,000.
Rizika a doporučená opatření
Volatilita stále přetrvává
I když instituce přišly, pomáhá to snížit volatilitu, ale trh kryptoměn stále má prostor pro pokles o 20–30 %, pokud se podmínky zhorší.
Příliv a odliv ETF
Velké odlivy z ETF (např. $870 milionů za určité období) naznačují, že někteří investoři stále váhají, musí sledovat trend přílivu kontinuálně.
Stav po volbách
Peníze, měnová politika, geopolitické napětí a kreditní rizika mohou ovlivnit trh.
Testování podpory
Pokud Bitcoin uzavře pod $100,000, mohl by vzniknout silný prodejní tlak, testující úroveň $92,000–$95,000.
Příležitosti pro investory v Asii
- Nakupujte v konsolidaci: pokud vidíte, že toto je konsolidace, není to konec cyklu, tato fáze může být příležitostí k akumulaci na cenách nižších než historické maximum.
- Diverzifikace investic: rozdělit na Bitcoin 70–80 %, kvalitní altcoiny (Ethereum, Solana, BNB) 20–30 %
- Sledování Layer 2 a DeFi: Řešení Layer 2 mají zisk 19 % v současnosti a DeFi má denní objem 21,31 miliard.
- Používejte regulované platformy: obchodujte přes Binance, OKX nebo platformy s jasnými pravidly.
Strategie pro nové investory – střední pozice
- Dollar-Cost Averaging (DCA): místo toho, abyste nakupovali jednorázově, rozdělte nákupy na menší částky pro průměrování nákladů.
- Nastavení Stop-Loss: nastavte stop-loss na 10–15 % pod nákupní cenou, abyste omezili ztráty.
- Vyhněte se FOMO: strach z propadu způsobuje, že kupujete v době, kdy je sentiment velmi negativní.
- Zkoumání před investicí: čtěte zprávy od regulovaných institucí a sledujte novinky o pravidlech.
- Připravte se na pokles: držte hotovost 20–30 % na nákup, pokud trh výrazně klesne.
Shrnutí & sledování
Kryptoměny v roce 2025 ještě neskončily, ale stále se mění z akumulace zisků na přijetí od institucí Bitcoin ETF, tokenizaci RWA a vybudování infrastruktury, která zůstává klíčová pro dlouhodobé investice, které se dostávají na $130,000–$150,000 na konci roku nebo na začátku 2026.
Pro investory v Asii je nyní čas sledovat velmi blízko, nečiní rozhodnutí na základě emocí, ale používají informace a jasné strategie sledování cen Bitcoin a analyzují trendy trhu prostřednictvím Binance před rozhodnutím o investicích.