@Falcon Finance Finance buduje první univerzální zajišťovací infrastrukturu, navrženou k transformaci způsobu, jakým se vytváří likvidita a výnos na blockchainu. Protokol přijímá likvidní aktiva, včetně digitálních tokenů a tokenizovaných reálných aktiv, která mohou být uložena jako zajištění pro vydávání USDf, nadměrně zajištěného syntetického dolaru. USDf poskytuje uživatelům stabilní a přístupnou on-chain likviditu, aniž by vyžadoval likvidaci jejich držeb. Co Falcon Finance dělá dnes, odráží širší posun v blockchainu: technologie, která kdysi žila na okraji spekulací, nyní zakotvuje praktické finanční nástroje, které mohou používat obyčejní lidé bez hlubokých technických znalostí.
V raných dnech blockchainu se uživatelé museli učit o poplatcích za plyn, typech peněženek a složitých obchodních mechanismech, jen aby mohli interagovat s decentralizovanými systémy. Uživatelé často čelili strmým křivkám učení, jen aby poslali platbu nebo získali likviditu. Ale průmysl se postupně vyvíjel směrem k rychlosti, jednoduchosti a přístupnosti, a Falcon Finance ilustruje tuto evoluci prostřednictvím svého designu a adopce.
V srdci hodnotové nabídky Falcon Finance se nachází USDf, syntetický dolar, který má za cíl zůstat navázán 1:1 na americký dolar, zatímco je kryt různorodým košem zajištění. Na rozdíl od raných modelů stablecoinů, které se spoléhali na jediný typ zajištění nebo algoritmické mechanismy s nestabilní historií, používá model USDf s nadměrným zajištěním více aktiv k zajištění odolnosti. Podle posledních veřejných zpráv vzrostla cirkulující nabídka USDf na více než 1,5 miliardy dolarů, což z něj činí jeden z větších syntetických stablecoinů v ekosystému decentralizovaných financí (DeFi). Zajištění, které podporuje tuto nabídku, bylo hlášeno na přibližně 1,96 miliardy dolarů, což odráží silný nadměrný zajišťovací buffer, který podporuje stabilitu a důvěru.
Hlavním důvodem, proč USDf získává na popularitě, je, že uživatelům poskytuje likviditu, aniž by je nutil prodávat podkladová aktiva, která si cení. Pro někoho, kdo drží dlouhodobé pozice v kryptoměnách jako ETH nebo BTC, nebo dokonce tokenizovaných reálných aktiv, může USDf sloužit jako použitelné likvidní prostředky, zatímco jejich základní držby zůstávají nedotčeny. Toto není jen spekulativní nástroj; je to praktický finanční nástroj, podobný půjčování proti spořicímu účtu nebo důvěryhodnému aktivu v tradičním financování.
Falconův zajišťovací systém dnes podporuje více než 16 různých aktiv, od hlavních kryptoměn jako ETH a BTC až po různé stablecoiny. Existují také plány na rozšíření do tokenizovaných reálných aktiv, jako jsou tokenizované akcie nebo dluhopisy, což může dále rozšířit typy kapitálu, které mohou uživatelé využít. Rozmanitost možností zajištění snižuje závislost na cenových pohybech jakéhokoli jednotlivého aktiva a pomáhá vytvořit robustnější systém.
Transparentnost a bezpečnost jsou kritické pro mainstreamovou finanční adopci a Falcon učinil pokroky v obou oblastech. Projekt spustil Transparentní panel, který ukazuje podrobné údaje o rezervách, včetně uspořádání úschovy s institucionálními partnery jako Fireblocks a Ceffu. Tyto rezervy jsou nezávisle auditovány, přičemž pravidelný audit ISAE 3000 potvrzuje, že zajištění překračuje závazky, což je krok, který je zásadní pro budování důvěry mezi uživateli, kteří mohou být opatrní vůči systémům s černou skříňkou.
Protokol také zahrnuje bezpečnostní kontroly na úrovni institucí. Správa úschovy je zajištěna prostřednictvím zabezpečených peněženek pro vícero stran a schémat vícero podpisů, což snižuje riziko jednotlivých bodů selhání. Chytré kontrakty podléhají auditu třetími stranami, což poskytuje technické záruky, které pomáhají překlenout důvěru uživatelů od tradičního financování k blockchainovému financování.
Kromě stability a bezpečnosti poskytuje Falcon Finance možnosti výnosu. Uživatelé, kteří stakují USDf, mohou získat sUSDf, verzi USDf s výnosem, která v průběhu času zvyšuje svou hodnotu, jak strategie výnosu sítě generují výnosy. Tyto strategie zahrnují akce, jako je zachycování diferenciálů v úrokových sazbách a účast v udržitelných výnosových protokolech. Zprávy komunity naznačují, že výnosové sazby na sUSDf se lišily v závislosti na tržních podmínkách, někdy dosahující vysokých jednociferných až nízkých dvouciferných ročních výnosů, přičemž skutečné sazby závisí na širších tržních dynamikách.
Nativní token Falconu, $FF, hraje roli v řízení, pobídkách a užitečnosti v rámci ekosystému. Držitelé $FF se mohou podílet na rozhodování o řízení, ovlivňovat aktualizace protokolu a získávat odměny prostřednictvím stakování a poskytování likvidity. Token byl také integrován do iniciativ výměn, jako je zařazení do HODLer programů Binance, což pomohlo rozšířit povědomí a účast.
Meziřetězcová interoperabilita je dalším pilířem strategie Falconu. Přijetím standardů jako Chainlinkův protokol pro meziřetězcovou interoperabilitu (CCIP) může USDf bezpečně a s minimálním skluzem přecházet mezi více blockchainovými sítěmi. V kombinaci s Chainlinkovými feedy pro důkaz rezerv tato interoperabilita zajišťuje, že zajištění USDf je ověřitelné napříč řetězci, kde je používáno, a rozšiřuje užitečnost mimo jakýkoli jednotlivý ekosystém.
Institucionální zájem byl také viditelný. Falcon zajistil strategickou investici ve výši 10 milionů dolarů od M2 Capital, což je krok, který má urychlit vývoj v oblastech, jako jsou globální koridory fiat likvidity, regulační shoda a tokenizace reálných aktiv. Projekt také zřídil pojistný fond ve výši 10 milionů dolarů, který má za cíl zvýšit stabilitu během období tržního stresu, což je ochranný prvek, který zdůrazňuje jeho závazek k spolehlivosti.
Plán pro Falcon Finance směřuje k hlubší integraci jak s tradičními, tak s novými finančními systémy. Plány zahrnují rozšíření fiat on- a off-ramps, aby byl USDf převoditelně přístupný v různých regionech, v souladu s vyvíjejícími se předpisy, jako je evropský rámec MiCA, a integraci tokenizovaných reálných finančních produktů. Tyto události naznačují budoucnost, ve které infrastruktura Falconu podporuje nejen DeFi aplikace, ale také hybridní finanční služby, které slouží širším populacím.
Všechny tyto události ilustrují širší trend v adopci blockchainu. Narativ se posouvá od složitosti a spekulací k praktické užitečnosti, snadnosti použití a zabudované finanční infrastruktuře. Lidé již nemusí být experty, aby interagovali s on-chain finančními nástroji. Peněženky se stávají snadněji obnovitelnými, transakce se stávají rychlejšími a levnějšími díky technologiím škálování a aplikace abstrahují technické detaily, aby se uživatelé mohli soustředit na výsledky, ať už jde o přístup k likviditě, provedení platby nebo zisk výnosu.
V této nové fázi se blockchain stává součástí digitálního pozadí každodenního života, jako protokoly, které tiše pohánějí e-mail nebo cloudové úložiště. Univerzální zajišťovací vrstva Falcon Finance a jeho stabilní, použitelné on-chain dolary jsou součástí této neviditelné infrastruktury, která podporuje transakce a likviditu, aniž by požadovala, aby uživatelé nesli břemeno technického učení. Jak blockchain pokračuje ve své transformaci do mainstreamového digitálního chování, nástroje jako USDf budou hrát roli v tom, aby finanční interakce působily stabilně, důvěryhodně a přirozeně, a přiblížily nás k světu, kde blockchain tiše podporuje každodenní život, místo aby křičel z okraje inovací.
