Investor institusional memasang taruhan melawan volatilitas pasar:
Posisi bersih kontrak berjangka VIX di kalangan manajer aset turun menjadi -$36,6 juta, terendah sejak Agustus 2024.
Dengan mengesampingkan bulan Juli dan Agustus 2024, ini merupakan angka terendah dalam setidaknya 9 tahun.
Posisi berubah dari net long +$20,0 juta menjadi net short dalam lima minggu terakhir, mencatat perubahan tajam.
Posisi short ekstrem seperti ini sering kali membuat pasar rentan terhadap lonjakan volatilitas tajam jika sentimen memburuk.
Skema serupa terjadi pada bulan Juli-Agustus 2024, ketika perubahan tiba-tiba dalam preferensi risiko memicu penurunan pasar hampir sebesar -10%.
