【La verità sul gioco d'azzardo di alto livello】
Fino alla pubblicazione, il bitcoin（$BTC ）si è stabilizzato a 95,598.
Molti gruppi stanno discutendo se sia un doppio massimo o se sia il caso di scappare dal massimo. Se guardi solo l'analisi tecnica, attualmente è effettivamente in ipercomprato; ma se combini con i dati macroeconomici statunitensi pubblicati questa settimana, scoprirai che il consolidamento elevato del bitcoin sta in realtà mettendo pressione sulla Federal Reserve.
Abbiamo appena vissuto la settimana dei dati macroeconomici più bizzarri di questo ciclo. Come investitore che segue a lungo termine le dinamiche on-chain e macro, devo sottolineare: il mercato sta passando dalle aspettative di 'atterraggio morbido' alla paura di 'stagflazione', e questo è esattamente il miglior terreno fertile per il bitcoin.
【Due segnali in conflitto】
Ho verificato prima dell'analisi il rapporto più recente pubblicato questa settimana dal Bureau of Labor Statistics (BLS), questi due dati sono la chiave per comprendere l'attuale situazione di mercato:
il mercato del lavoro ha improvvisamente “frenato” (pubblicato il 9 gennaio, dati non agricoli di dicembre)
Il numero di occupati non agricoli (NFP) pubblicato venerdì scorso è aumentato solo di 50,000 (+50k), ben al di sotto delle aspettative di mercato di 150,000.
Questo è un segnale di recessione molto pericoloso. Le aziende stanno smettendo di assumere, l'economia reale è più fredda di quanto immaginiamo. Di solito in queste circostanze, la Federal Reserve deve immediatamente ridurre i tassi per salvare il mercato.
Tuttavia, l'inflazione è ancora “appiccicosa” (pubblicato il 13 gennaio, dati CPI di dicembre)
Tuttavia, i dati CPI pubblicati martedì hanno gettato acqua fredda sulle aspettative di riduzione dei tassi. L'inflazione CPI di dicembre è aumentata del 2,7% rispetto all'anno precedente (valore precedente 2,6%), il CPI core rimane ostinato. In particolare, la voce abitativa (Shelter) è aumentata dello 0,4% su base mensile.
L'inflazione non è morta. Se la Federal Reserve riducesse bruscamente i tassi ora per salvare l'occupazione, l'inflazione potrebbe immediatamente rimbalzare sopra il 3%.
【Perché questo è super positivo per BTC?】
Ora la Federal Reserve è in un vicolo cieco:
Salvare l'occupazione (riduzione dei tassi)?👉Inflazione fuori controllo
Combattere l'inflazione (aumento dei tassi/mantenere)?👉Crollo economico, tasso di disoccupazione in aumento
La storia ci insegna che, quando le banche centrali si trovano di fronte a una scelta difficile tra “recessione” e “inflazione”, alla fine scelgono sempre—stampare denaro per salvare la recessione, tollerare alta inflazione.
Questa è la logica sottostante al prezzo attuale del Bitcoin di $95,600: il denaro intelligente sta scommettendo che la Federal Reserve sarà costretta a compromettere nel 2026, avviando un nuovo ciclo di allentamento della liquidità per prevenire un atterraggio duro dell'economia. Questo copione di “deprezzamento della valuta fiat + stagnazione economica” è esattamente il contesto del forte rialzo di beni “hard asset” come oro e Bitcoin.
【Strategia di trading: come sfruttare le differenze nei dati macro】
In base ai dati sopra, il copione futuro è molto probabilmente: i funzionari della Federal Reserve innanzitutto lanceranno messaggi da falco per spaventare il mercato (per contenere le aspettative di inflazione), poi poi rilasciano silenziosamente liquidità (per salvare l'occupazione).
Le nostre operazioni dovrebbero seguire questo ritmo:
Strategia di acquisto: sfruttare le “dichiarazioni da falco” per entrare
A causa del rimbalzo del CPI (2,7%), recentemente i funzionari della Federal Reserve potrebbero uscire a gettare acqua fredda, causando un aggiustamento del mercato. Questa è proprio la nostra opportunità.
Punti di acquisto per l'oro: prestare particolare attenzione all'intervallo $92,500 - $93,000. Questo è il precedente punto di resistenza. Se a causa di dichiarazioni macro scende qui, sarà un punto di accumulo per i grandi capitali.
Ordine a sinistra: si consiglia di posizionare un ordine di difesa del 20% vicino a $90,800, per prevenire picchi estremi.
Strategia di vendita: non rompere, non stabilire
Non scendere facilmente: in un ambiente di “stagflazione” come questo, detenere contante è il rischio più grande. Non toccare la posizione di base finché non si rompe la linea di tendenza a $88,000.
Obiettivo di profitto: il punto finale di questo round di gioco macroeconomico è l'annuncio ufficiale della Federal Reserve di “aggiustare l'obiettivo di inflazione” o “ridurre i tassi”. Una volta che quel momento arriverà, il BTC potrebbe superare istantaneamente i $105,000. Quello sarà il momento in cui venderemo le nostre quote a FOMO retail.
【Conclusione】
Ora il prezzo di $95,600 sembra alto, ma se comprendi la disperazione dietro i dati NFP (+50k) e CPI (2,7%), scoprirai che il Bitcoin è in realtà un “opzione call” sottovalutata.
Non farti spaventare dai grafici a breve termine, concentrati sul bilancio della Federal Reserve.
